装机底部已现 2018年风电新增装机或将迎来反转！

能源局、发改委再次强调2020年前在全国范围内有效解决弃水弃风弃光问题，同时12条直流特高压为风电消纳提供广阔空间，三北地区弃风限电改善将成为未来几年的主题。2017年11月13日，国家能源局、国家发改委正式下发《解决弃水弃风弃光问题实施方案》，明确提出2017年解决弃风的目标：甘肃、新疆弃风率降至 30%左右，吉林、黑龙江和内蒙古弃风率降至 20%左右，其它地区风电发电年利用小时数应达到国家能源局 2016 年下达的本地区最低保障收购年利用小时数（或弃风率低于 10%）。同时要求各省（自治区、直辖市）能源管理部门要及时总结解决弃水弃风弃光的工作成效和政策措施，并提出后续年度解决弃水弃风弃光的年度工作目标，确保弃水弃风弃光电量和限电比例逐年下降，以到 2020 年在全国范围内有效解决弃水弃风弃光问题。与此同时，我国目前已经布局了12条直流特高压工程，其中8条已经建成，而且这些特高压输送风电光伏等新能源的比例还比较低，未来空间很大。按照华夏能源网数据显示，天中和灵绍两条自新疆起始的线路分别输送了23%和29%的风电和光伏发电量，而锡盟-山东、皖电东送以及浙福三条线路的“零可再生能源配比”还有很多空间。在政策发力以及特高压提供空间的背景下，弃风限电改善或将成为未来几年的主题。

 

 

 

 

2016年是风电新增装机大规模向中东部转移的第一年。由于三北弃风率较高以及风电投资红色预警，从2016年开始，风电新增装机向中东部转移，建设周期拖长，行业处于低迷状态。

 

 

2018年是风电建设区域转移第三年，中东部装机将理顺，释放节奏或趋于常态化。从2016年风电新增装机向中东部转移算起，2018年是区域转移的第三年，风电行业在这个过程中进行了很多努力来应对区域转移带来的周期拉长问题，比如减少施工机器和人员在每个机位点的等待时间、通过预装式升压站将设计+交付时间由9个月降低6个月等。通过这些努力，2017年前三季度中东部装机已有回暖迹象，2017年1-9月份全国风电新增装机970万千瓦，同比降低3%，其中中东部新增装机457万千瓦，同比降低23%，但如果扣除异常省份云南之后，中东部新增装机442万千瓦，同比增长20%，出现回暖迹象。因此，我们预计进入2018年以后，随着业主对中东部风电项目更加熟悉，中东部风电装机将理顺，释放节奏或趋于常态化。

 

 

 

分散式接入风电项目是指位于用电负荷中心附近，不以大规模远距离输送电力为目的，所产生的电力就近接入电网，并在当地消纳的风电项目。能源局目前正大力推动其发展。2011年11月17日，国家能源局印发《分散式接入风电项目开发建设指导意见》（国能2011 374号），其中对分散式接入风电项目进行了定义：分散式接入风电项目是指位于用电负荷中心附近，不以大规模远距离输送电力为目的，所产生的电力就近接入电网，并在当地消纳的风电项目。2017年5月27日，国家能源局下发《关于加快推进分散式接入风电项目建设有关要求的通知》（国能发新能[2017]3号），指出分散式接入风电项目开发建设应按照“统筹规划、分步实施、本地平衡、就近消纳”的总体原则推进。

 

 

河南公示2GW分散式风电开发方案，拉开国内分散式风电序幕。2017年11月8日，按照国家能源局《关于加快推进分散式接入风电项目建设有关要求的通知》（国能发新能[2017]3号），河南省发改委对各地上报项目进行初审，初步审查符合条件的有123个项目，总规模207.9万千瓦。此次河南公布的分散式风电开发方案是国内分散式风电的第一枪。

 

 

河南之后，内蒙和新疆都开始布局分散式风电。2017年11月27日，内蒙古公布《关于内蒙古“十三五”分散式风电项目建设方案的公示》，方案要求：分散式风电项目单体建设容量不超过1万千瓦（含1万千瓦）；由各盟市发展改革委按照国家分散式风电项目的有关技术要求，结合当地风能资源、土地资源等建设条件，以及电力公司出具对该盟市分散式风电项目的接入和消纳的意见，确定建设容量。2017年12月5日印发的《新疆维吾尔自治区“十三五”风电发展规划》指出，鼓励分散式接入风电开发：按照分散利用、就地消纳的开发方式，结合“十三五”期间各地区电网布局和农村电网改造升级，考虑资源、土地、交通运输以及施工安装等建设条件，因地制宜推动接入低压配电网的分散式风电开发建设，推动风电与其它分布式能源融合发展。

 

 

 

（1）靠近负荷中心，消纳好；

 

（2）作为集中式风场的补充，提高风能资源的利用率，类似于“溜缝”；

 

（3）在指标紧张的背景下，集中风电项目可以分拆为若干个分散式风电项目进行审报，提高风电项目的开工率；

 

（4）审批时间短，根据天顺风能的公告，其河南濮阳分散式风电项目从公示到拿到核准文件只用了42天，小于常规项目半年的审批周期。由于上述优势，分散式风电有望成为风电行业未来新的增长点。

 

国内海上风电平稳增长，2016年新增装机0.59GW，发展空间广阔。2016年，国内海上风电新增装机59万千瓦，同比增加64%，增速较去年同期增长7PCT，基本处于平稳增长。截止2016年底，海上风电累计装机达到163万千瓦，同比增长58%，占国内风电总累计装机容量的比例仅为0.97%，提升空间广阔。

 

 

2017年底海上风电项目累计核准3.98GW，总投资760亿。2017年，国内海上风电发展迅猛。据北极星风力发电网统计，截止2017年底，全国共有14个海上风电项目获得核准，总装机量近4000兆瓦。其中，广东由于其独特地理位置，拥有丰富的海上风电资源，核准的海上风电项目数量居于榜首，有五项之多，总装机1498MW，总投资达289亿元。

 

 

海上风电利用小时数长、靠近负荷中心，收益率具有优势。东南海上风电项目靠近用电负荷中心，不存在限电，同时利用小时数长，因此整体收益率较高。我们测算，当海上风电系统成本为18元/W、利用小时数3200，近海海上风电的度电成本为0.46元/kWh，收益率为14.4%。